CVB Financial Corp. fungiert als Bankholdinggesellschaft für die Citizens Business Bank, die verschiedene Gemeinschaftsbankprodukte und -dienstleistungen anbietet.
Das Unternehmen verfügt über drei Trust-Büros in Ontario, Newport Beach und Pasadena. Diese Büros dienen als Verkaufsbüros für die Vermögensverwaltung, Treuhand- und Anlageprodukte der Bank. Durch ihr Netzwerk von Zentren legt das Unternehmen Wert auf personalisierten Service in Verbindung mit einer breiten Palette von Bank- und Treu...
CVB Financial Corp. fungiert als Bankholdinggesellschaft für die Citizens Business Bank, die verschiedene Gemeinschaftsbankprodukte und -dienstleistungen anbietet.
Das Unternehmen verfügt über drei Trust-Büros in Ontario, Newport Beach und Pasadena. Diese Büros dienen als Verkaufsbüros für die Vermögensverwaltung, Treuhand- und Anlageprodukte der Bank. Durch ihr Netzwerk von Zentren legt das Unternehmen Wert auf personalisierten Service in Verbindung mit einer breiten Palette von Bank- und Treuhanddienstleistungen für Unternehmen, Fachleute und Einzelpersonen in den Servicebereichen seiner Zentren. Obwohl sich das Unternehmen auf die Vermarktung seiner Dienstleistungen an kleine und mittelständische Unternehmen konzentriert, stehen den von ihm bedienten Märkten eine Vielzahl von Bank-, Anlage- und Treuhanddienstleistungen zur Verfügung.
Das Unternehmen bietet eine breite Palette von Bankeinlageninstrumenten an. Dazu gehören Girokonten, Sparkonten, Geldmarktkonten und Festgelder für Geschäfts- und Privatkonten, Kommunen und Bezirke sowie spezialisierte Einlagenprodukte für Titel- und Treuhandgeschäfte. Das Unternehmen fungiert auch als Bundessteuerdepot für seine Geschäftskunden.
Das Unternehmen bietet eine vollständige Palette von Kreditprodukten an, darunter gewerbliche, landwirtschaftliche, Verbraucher-, SBA-, Immobilien- und Baufinanzierungen sowie Ausrüstungs- und Fahrzeugleasing. Zu den gewerblichen Produkten gehören Kreditlinien und andere Finanzierungen für das Betriebskapital, Forderungsfinanzierungen und Akkreditive. Landwirtschaftliche Produkte sind Darlehen zur Finanzierung der Betriebsbedürfnisse von Großhandelsmilchbetrieben, Viehfütterern, Viehzüchtern und Landwirten. Das Unternehmen bietet qualifizierte Leasingfinanzierungen für Kommunen an. Gewerbliche Immobilien- und Baufinanzierungen sind durch eine Vielzahl von Immobilientypen besichert und umfassen sowohl selbstgenutzte als auch von Investoren gehaltene Immobilien. Das Unternehmen bietet den Kreditnehmern auch die Möglichkeit, Zinsswaps abzuschließen. Finanzierungsprodukte für Verbraucher umfassen Auto-Leasing und -Finanzierung, Kreditlinien, Kreditkarten, Hypotheken und Eigenheimkredite sowie Kreditlinien.
Das Unternehmen bietet auch eine breite Palette von spezialisierten Dienstleistungen, die auf die Bedürfnisse seiner Geschäftskunden zugeschnitten sind. Diese Dienstleistungen umfassen Treasury-Management-Systeme zur Überwachung und Steuerung des Cashflows, ein Programm zur Abwicklung von Händlerkarten, gepanzerte Abhol- und Zustelldienste, Lohnabrechnungsdienste, Remote-Einzahlungserfassung, elektronische Geldüberweisungen, inländische und internationale Überweisungen sowie automatisierte Clearingstellen, Online-Kontozugriff und internationale Geschäftstätigkeiten, einschließlich Devisen und Akkreditive für den internationalen Handel. Das Unternehmen stellt seinen Kunden Investmentprodukte anderer Anbieter zur Verfügung, darunter Investmentfonds, eine vollständige Palette von festverzinslichen Wertpapieren und ein Programm zur Diversifizierung der Gelder seiner Kunden in bundesversicherte Festgelder anderer Institutionen.
Darüber hinaus bietet das Unternehmen eine breite Palette von Finanzdienstleistungen und Treuhanddienstleistungen über seine Sparte CitizensTrust an. Diese Dienstleistungen umfassen Treuhanddienste, Investmentfonds, Rentenversicherungen, 401(k)-Pläne und individuelle Anlagekonten.
Einlagen
Zum 31. Dezember 2023 umfassten die Einlagen des Unternehmens nicht verzinsliche Einlagen sowie verzinsliche Einlagen wie Anlagekonten, Geldmarktkonten, Sparkonten und Festgelder.
Kredite
Das Kreditportfolio des Unternehmens umfasst gewerbliche Immobilien, Baufinanzierungen, SBA-Kredite, SBA-PPP-Kredite, gewerbliche und industrielle Kredite, Milch- und Viehzucht- sowie landwirtschaftliche Kredite, kommunale Leasingfinanzierungs-Forderungen, SFR-Hypotheken sowie Verbraucher- und andere Kredite.
Wertpapiere
Zum 31. Dezember 2023 umfassten die Wertpapiere des Unternehmens Wertpapiere von Regierungsbehörden/GSE, hypothekenbesicherte Wertpapiere, CMO/REMIC, Kommunalanleihen und andere Wertpapiere.
Regulierung und Aufsicht
Das Unternehmen ist beim Board of Governors der Federal Reserve („Federal Reserve“) gemäß dem Bank Holding Company Act von 1956, wie geändert („Bank Holding Company Act“), registriert.
Die Bank unterliegt erheblicher Regulierung und Beschränkungen nach geltenden Bundes- und Landesgesetzen sowie verschiedenen Aufsichtsbehörden. Diese Vorschriften und Beschränkungen dienen hauptsächlich dem Schutz der Einleger und des Einlagensicherungsfonds („DIF“) der Federal Deposit Insurance Corporation („FDIC“) und sekundär der Stabilität des US-Bankensystems.
Die Einlagenkonten der Bank sind gemäß dem Federal Deposit Insurance Act bis zu den geltenden Grenzen versichert. Die Bank ist kein Mitglied des Federal Reserve Systems.
Viele Programme des CARES Act waren auf die direkte Beteiligung der US-Finanzinstitute wie des Unternehmens und der Bank angewiesen und wurden durch Regeln und Richtlinien umgesetzt, die von Bundesbehörden, einschließlich des US-Finanzministeriums, der Federal Reserve und anderen Bundesbankbehörden, einschließlich derjenigen mit direkter Aufsicht über das Unternehmen und die Bank, erlassen wurden.
Der Coronavirus Aid, Relief, and Economic Security Act (CARES Act) hat das Kreditprogramm der SBA, an dem die Bank teilnimmt, geändert, um ein garantiertes, unbesichertes Kreditprogramm, das Paycheck Protection Program (PPP), zur Deckung von Betriebskosten für berechtigte Unternehmen, Organisationen und Selbstständige während COVID-19 zu schaffen.
Das Unternehmen ist auch eine Bankholdinggesellschaft im Sinne von Abschnitt 3700 des kalifornischen Finanzgesetzbuchs. Die Stammaktien des Unternehmens sind öffentlich gehandelt und an der NASDAQ Stock Market („NASDAQ“) notiert, und das Unternehmen unterliegt den periodischen Berichterstattungs-, Informations-, Proxy-Solicitation-, Insiderhandels-, Corporate-Governance- und anderen Anforderungen und Beschränkungen des Securities Exchange Act von 1934 und der entsprechenden Vorschriften der Securities and Exchange Commission („SEC“) sowie den Notierungsvorschriften der NASDAQ.
Das Unternehmen unterliegt den Rechnungslegungs- und Corporate-Governance-Anforderungen des Sarbanes-Oxley Act von 2002, einschließlich unter anderem der erforderlichen Exekutivzertifizierung von Finanzberichten, Anforderungen an die Prüfungsausschüsse des Vorstands und ihrer Mitglieder sowie der Offenlegung von Kontrollen und Verfahren sowie der internen Kontrolle über die Finanzberichterstattung.
Als kalifornische Geschäftsbank, deren Einlagen durch die FDIC versichert sind, unterliegt die Bank der Regulierung, Aufsicht und regelmäßigen Prüfung durch das California Department of Financial Protection and Innovation (DFPI) und durch die Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) als primäre Bundesaufsichtsbehörde der Bank und muss zusätzlich bestimmte anwendbare Vorschriften der Federal Reserve einhalten.
Die FDIC versichert die Kundeneinlagen des Unternehmens über den DIF bis zu vorgeschriebenen Grenzen für jeden Einleger.
Die Bank muss zahlreiche Bundes- und Landesgesetze zur Geldwäschebekämpfung und Verbraucherschutzgesetze sowie die entsprechenden Durchführungsverordnungen einhalten, darunter der USA PATRIOT Act von 2001, das Bank Secrecy Act, der Foreign Account Tax Compliance Act, der CRA, der California Consumer Privacy Act, der California Privacy Rights Act, der Fair Debt Collection Practices Act, der Fair Credit Reporting Act, der Equal Credit Opportunity Act, der Truth in Lending Act, der Fair Housing Act, der Home Mortgage Disclosure Act, der Real Estate Settlement Procedures Act, der National Flood Insurance Act, der California Homeowner Bill of Rights und verschiedene Bundes- und Landesgesetze zum Schutz der Privatsphäre, einschließlich des Telephone Consumer Protection Act und des CAN-SPAM Act.
Die Bank erhielt in ihrer jüngsten FDIC-CRA-Leistungsbewertung insgesamt eine „Zufriedenstellend“-Bewertung, die misst, wie Finanzinstitute ihre Gemeinden in den Bereichen Kreditvergabe, Investitionen und Service-Tests unterstützen. Die Bank unterliegt der CFPB-Aufsicht, einschließlich der Prüfung durch das Bureau of Consumer Finance Protection (CFPB).
Geschichte
CVB Financial Corp. wurde 1974 gegründet. Das Unternehmen wurde 1981 in Kalifornien gegründet.
